Miten Huomautukset Vaihda johdannaiset tilinpäätöksessä

Tilinpäätöksessä ilmaistaan ​​yrityksen arvo listalla ja arvioimalla sen osia. Prosessissa lausunto esitetään mahdollisimman tarkasti kunkin omaisuuserän ja velan osalta. Swap-johdannaisen tai swap-arvon määrittäminen voi olla vaikeaa silloin, kun omaisuus on yksityisessä kaupankäynnissä, eli jos ei ole yleisesti tunnustettua markkinahintaa tai viimeisten kauppojen ennätystä. Tämä tapahtui 2. lokakuuta 2013 saakka. Dodd-Frankin talousuudistuksen lain seurauksena kaikkien swap-kauppojen on oltava 2. lokakuuta alkaen swap-toteutusvälineissä tai SEF-ryhmissä, jotka ovat avoimia kaikille kauppiaille, ja kaikkien SEF: ien on pidettävä julkiset tiedot kaikista swap-kaupankäynnistä.

Swap-toiminnon määrittäminen

Määritä swap-toiminnon tehtävä - onko sitä pidetty spekulointia tai suojaustarkoituksia varten. Kaikki swap-sopimukset ovat kahden osapuolen välisiä erittäin voimakkaita sopimuksia rahavirtojen vaihtamiseksi säännöllisesti. Esimerkiksi yhdellä osapuolella voi olla kiinteäkorkoisia korkoja, kun taas toisessa on Lontoon pankkien välinen korko tai Libor, joka on vaihtuva korko. Liborin nousun myötä Liboriin sidotun instrumentin rahavirrat kasvavat ja instrumentin käypä arvo kasvaa. Seuraavan maksukauden aikana kiinteäkorkoisen instrumentin osapuolen on maksettava käyvän arvon erotus osapuolelle Liborin kanssa.

Spekulatiiviset swapit

Määritä viimeisimmän käypään arvoon perustuva swap-hinta, jota pidetään spekulointia varten. Spekulatiivinen swap on lähinnä veto: Swapin käyvän arvon voitto tai tappio ei korvaa tappiota tai voittoa toisessa yrityksen hallussa olevassa instrumentissa. Ilmoita spekulatiiviset swapit käypään arvoon nettovarallisuuden tilinpäätöksessä. Näytä spekulatiivisen swapin käyvän arvon muutokset edellisestä lausunnosta lähtien positiivisena tai negatiivisena sijoitustuottoina ja kirjaa ne toimintakertomukseen.

Vaihdetaan suojauksiksi

Määritä swapin viimeisimmät käyvän arvon hinnat ja suojattavat osakkeet. Koronvaihtosopimuksella voi olla kasvavia kassavirtoja, kun Libor nousee. Vaihtosopimusyrityksellä voi olla myös kiinteäkorkoisia asuntoluottoja, joiden käyvät arvot laskevat Liborin noustessa - samanlainen kuin kiinteäkorkoinen joukkovelkakirjalaina, jonka arvo laskee korkojen noustessa. Tällainen vaihtosopimus on "käyvän arvon suojaus". Tilinpäätöksessä kirjaa nettovarallisuuteen sekä swap-arvon kasvanut arvo että kiinteäkorkoisten kiinnitysinstrumenttien vähentynyt arvo. Merkitään toimintakertomuksessa swapin ja kiinnitysten välinen suojaussuhde.

Rahavirtasuojaukset

Määritä swapin viimeisimmät kassavirrat ja suojattavat osakkeet. Koronvaihtosopimuksella voi olla kasvavia kassavirtoja, kun Libor laskee. Vaihtosopimusyrityksellä voi olla myös vaihtuvakorkoisia asuntoluottoja. Vaikka asuntolainojen käypä arvo pysyy muuttumattomana, kun Libor laskee, niiden rahavirrat laskevat. Tilinpäätös heijastaa swap-käyvän arvon kasvua ja osoittaa vaihtuvakorkoisten asuntoluottojen ennustettujen kassavirtojen muutokset ennustetuksi transaktioksi, jossa on laskennallisia tuloja tai ulosvirtoja. Kirjanpidon oppikirjassa todetaan, että tämä on samanlainen kuin tulevan myynnin käsittely, joka heijastaa käyvän arvon kasvua tai laskua sen toteutuessa.